Modelado financiero para la investigación de capital: Una guía paso a paso para el modelado de ganancias por John Moschella, CFA CPA

Modelado financiero para la investigación de capital: Una guía paso a paso para el modelado de ganancias por John Moschella, CFA CPA

 

Descripción

La investigación de equidad es una tarea desalentadora en general que requiere una comprensión profunda de la logística que deja poco margen para cualquier error. El "Modelo Financiero para la Investigación de La Renta variable" de John Moschella proporciona la hoja de ruta para el tema para los recién llegados en el campo. Presentado en un formato cohesivo, paso a paso, Moschella expone cómo crear modelos financieros adecuados de manera eficiente similar a los utilizados en bancos y firmas financieras. Los primeros capítulos demuestran la creación de modelos fundamentales, mientras que los otros introducen los más complejos que implican cómo vincular los estados financieros, la calibración y cómo incorporar variables macroeconómicas. "Modelo Financiero para la Investigación de Equidad" se considera un libro altamente recomendado para cualquier persona en el campo o que busca entender cómo funciona la investigación de equidad. 

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Sobre el autor

John tiene más de una década de experiencia analizando empresas en diversas capacidades. Después de obtener una licenciatura en finanzas, MS en Contabilidad y MBA de la Universidad Northeastern, comenzó su carrera profesional en PricewaterhouseCoopers (PwC) en Nueva York como Asociado de Aseguramiento en la práctica de Servicios Financieros. También participó en una asignación rotacional en el Instituto de Investigación de Servicios Financieros de PwC, donde estudió fusiones bancarias durante la crisis financiera.

Después de PwC, John pasó cinco años en UBS Investment Bank, donde trabajó primero como Especialista de Capital, y luego como Asociado de Investigación de Capital. En su papel de investigación, mantuvo modelos de ganancias para empresas en las industrias de equipos semiconductores y semiconductores, contribuyó a informes de investigación y participó en conferencias de inversores.

John se mudó a General Electric Capital Corp a principios de 2014 como Analista de Riesgo Principal, donde construyó modelos de regresión para predecir pérdidas de activos basadas en varios escenarios macroeconómicos. Después de la venta de la mayoría de los activos de GE Capital, John inició una firma de consultoría que proporciona apoyo de planificación de capital a los bancos de inversión, además de ejecutar Gutenberg Research.

Tabla de contenido

  • Capítulo 1 
    • Introducción al modelado financiero
  • Capítulo 2 
    • Creación de un modelo básico de estados financieros
  • Capítulo 3 
    • Convertir a un modelo de ganancias de nivel 2
  • Capítulo 4 
    • Convertir a un modelo de ganancias de nivel 1
  • Capítulo 5 
    • Calibración del modelo y previsión
  • Capítulo 6 
    • Las entradas DCF (Beta ERP, CAPM y WACC)
  • Capítulo 7 
    • Valoración de flujo de efectivo con descuento
  • Capítulo 8 
    • Valoración de base múltiple del mercado
  • Capítulo 9 
    • Cómo usar su modelo de ganancias
  • Apéndice 1 
    • Uso del análisis de regresión para predecir las ganancias